編者按 為貫徹落實黨的十八屆三中全會精神和《中共中央國務院關于深化科技體制改革加快國家創(chuàng)新體系建設的意見》等中央文件要求，大力推動體制機制創(chuàng)新，促進科技和金融的深層次結(jié)合，支持國家創(chuàng)新體系建設，2014年1月，中國人民銀行會同科技部、銀監(jiān)會、證監(jiān)會、保監(jiān)會、知識產(chǎn)權(quán)局聯(lián)合發(fā)布了《關于大力推進體制機制創(chuàng)新扎實做好科技金融服務的意見》。8月18日，習近平主持召開中央財經(jīng)領導小組第七次會議，研究實施創(chuàng)新驅(qū)動發(fā)展戰(zhàn)略。今年以來，我國金融系統(tǒng)積極貫徹落實國家有關重要會議和文件精神，不斷加快科技金融創(chuàng)新步伐，實施國家創(chuàng)新驅(qū)動發(fā)展戰(zhàn)略，大力支持經(jīng)濟轉(zhuǎn)型升級，全國各地涌現(xiàn)出了許多好的典型、好的經(jīng)驗和做法。本報今天推出一組“聚焦科技金融創(chuàng)新促進經(jīng)濟轉(zhuǎn)型升級特別報道”，介紹北京、廣東、湖北等地的有益經(jīng)驗。敬請讀者關注。 

　　為將科技型企業(yè)融資渠道拓展到保險領域，去年7月，人行武漢分行營管部聯(lián)合湖北省保監(jiān)局、東湖開發(fā)區(qū)管委會聯(lián)合制定《東湖國家自主創(chuàng)新示范區(qū)科技型企業(yè)貸款保證保險業(yè)務操作指引》，建立了“第三方信用評級 銀行貸款 保證保險 政府”模式的科技貸款風險分擔機制，該業(yè)務除適用于信用貸款外，還可以輔以知識產(chǎn)權(quán)、股權(quán)等多種質(zhì)押方式。 

    稅融通、投貸通、貿(mào)易融資信用保險貸款等科技金融產(chǎn)品次第推出，增強了光谷作為科技企業(yè)孵化器的功能，吸引著更多的科技型小企業(yè)入駐，折射出光谷的科技金融創(chuàng)新已初具樣本效應。
　  
　　在被稱為“中國光谷”的武漢東湖高新技術(shù)開發(fā)區(qū)，蟄伏著為數(shù)眾多的科技型企業(yè)，高成長性、市場前景良好，是它們的共同標簽。然而，科技小企業(yè)融資難、融資貴的通病，在光谷中一樣存在。尋找科技與金融相融合的“催化劑”，就成為這個科技企業(yè)孵化器的一道新課題。 

　　讓“尖板眼”煥發(fā)出抵質(zhì)押價值 

　　知識產(chǎn)權(quán)等非傳統(tǒng)抵押物，武漢市的商業(yè)銀行稱之為“尖板眼”，在武漢方言里，是指“稀奇古怪的東西”。如今在銀行眼里，這些“尖板眼”已經(jīng)有了抵質(zhì)押價值，在企業(yè)看來，則是能夠引來信貸“及時雨”的寶貴的無形資產(chǎn)。 

　　安翰光電技術(shù)公司就從中受益。這家由留美博士回國創(chuàng)立的高新技術(shù)企業(yè)，從事膠囊內(nèi)窺鏡等高端醫(yī)療器械的研發(fā)生產(chǎn)，創(chuàng)業(yè)之初研發(fā)費用成為最大的發(fā)展瓶頸?？紤]到企業(yè)成立時間短，缺乏抵押物，漢口銀行就把質(zhì)押物鎖定為“2013年湖北省科技計劃項目”的250萬元專項經(jīng)費撥款，為企業(yè)發(fā)放了200萬元流動資金貸款。 

　　2012年，武漢市獲批“促進科技與金融結(jié)合國家試點城市”，是全國知識產(chǎn)權(quán)的“洼地”之一。但幾年前，銀行機構(gòu)辦理知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押缺乏有效的規(guī)范指引和制度保障，導致大量科技型企業(yè)“捧著金飯碗要飯”。 

　　面對這一窘境，早在2009年，人行武漢分行營業(yè)管理部就與武漢市知識產(chǎn)權(quán)局聯(lián)系，出臺了《武漢市專利權(quán)質(zhì)押貸款操作指引》，一舉突破了知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押融資的瓶頸。在專利權(quán)質(zhì)押試點成功的基礎上，該營業(yè)管理部又與武漢市工商局、版權(quán)局等部門協(xié)調(diào)溝通，出臺了注冊商標專用權(quán)質(zhì)押貸款操作指引和著作權(quán)質(zhì)押貸款操作指引，形成了一套完整的知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸融資體系。 

　　知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押為科技創(chuàng)新和金融資本找到了結(jié)合點，搭建起資本向科技型中小企業(yè)流動的“通道”。截至2014年7月末，武漢市累計發(fā)放知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款22.84億元，貸款余額7.10億元。 

　　“銀行 保險”產(chǎn)生化學反應 

　　更讓安翰光電技術(shù)公司意想不到的是，從去年起只要向人保財險購買貸款保證保險就可獲得300萬元貸款，不需再提供抵質(zhì)押，貸款利率只在7%左右，加之獲得的保費補貼和財政貼息，企業(yè)的資金成本幾乎相當于基準利率。 

　　貸款保證保險，這一入駐光谷的商業(yè)銀行主打的信貸產(chǎn)品，已被許多科技型小企業(yè)所熟知。憑借在貸款中引入保險機制，結(jié)合兩種金融元素以及設計嚴謹?shù)馁J款風險分擔機制，成為科技金融發(fā)展的有效杠桿。 

　　為將科技型企業(yè)融資渠道拓展到保險領域，去年7月，人行武漢分行營管部聯(lián)合湖北省保監(jiān)局、東湖開發(fā)區(qū)管委會聯(lián)合制定《東湖國家自主創(chuàng)新示范區(qū)科技型企業(yè)貸款保證保險業(yè)務操作指引》，建立了“第三方信用評級 銀行貸款 保證保險 政府”模式的科技貸款風險分擔機制，該業(yè)務除適用于信用貸款外，還可以輔以知識產(chǎn)權(quán)、股權(quán)等多種質(zhì)押方式。截至2014年7月末，武漢市已有54家科技型企業(yè)獲得保證保險貸款11680萬元。 

　　東湖管委會的貸款貼息、投保費用補貼政策，則進一步降低了科技型企業(yè)的融資成本。據(jù)了解，在對企業(yè)貸款成本和銀行信貸風險進行測算后，東湖管委會對獲得保證保險貸款的科技型企業(yè)，給予投保費用40%的補貼、基準利息25%的貼息、貸款損失30%的補償。同時，武漢市科技金融專項補貼資金圍繞專利權(quán)質(zhì)押貸款貼息、科技保險保費補貼等統(tǒng)籌配置，提高了財政資金的利用效率。 

　　在不斷推進科技金融創(chuàng)新的同時，武漢市還成立了專門的科技投融資服務平臺。武漢科技投資公司的一名業(yè)務員告訴記者，該平臺上的科技企業(yè)貸款采用統(tǒng)貸統(tǒng)還的形式，由武漢科技投資公司向銀行統(tǒng)一申請授信額度，然后由武漢科技擔保公司提供專項擔保，再分別貸款給具體企業(yè)項目。 

　　據(jù)該業(yè)務員介紹，平臺的主要合作方是國家開發(fā)銀行和漢口銀行，雖然科技企業(yè)按照貸款額度需要匹配一定的反擔保措施，以實物資產(chǎn)為主，可以靈活組合，但所有在平臺貸款的企業(yè)都會有貸款貼息，因此貸款利率比市場上的同期利率要低，很大一部分利率是基準利率。 

　　“資本特區(qū)”成科技企業(yè)孵化器 

　　在湖北省的發(fā)展坐標中，光谷被定位為“東湖資本特區(qū)”，科技金融創(chuàng)新已經(jīng)成促進智力與資本相融合的紐帶。比如，武漢農(nóng)商行科技金融信貸資金主要投向了光谷的光電子信息、生物醫(yī)藥、節(jié)能環(huán)保等六大新興產(chǎn)業(yè)。截至2014年6月末，漢口銀行累計向科技企業(yè)投放信貸資金近600億元，累計支持中小科技企業(yè)1500余戶。 

　　在科技企業(yè)渴望得到信貸資金的同時，商業(yè)銀行也將目光聚焦在光谷，尋找著其中的潛力客戶。漢口銀行不僅在光谷成立了科技金融服務中心，還對科技型中小企業(yè)信貸業(yè)務建立獨立的考核與約束機制，將其風險容忍度放寬為不良貸款率5％，實行獨立的專項撥備機制，將科技金融信貸業(yè)務的撥備計提比例設置為行內(nèi)普通信貸業(yè)務的2倍。